El arbitraje P2P de criptomonedas no está prohibido en Ucrania a julio de 2026: ninguna norma lo tipifica como delito. Sin embargo, las personas físicas deben declarar sus ingresos por cuenta propia y pagar un 18% de IRPF y un 5% de tasa militar. El principal riesgo práctico es el control fiscal sobre grandes volúmenes de transferencias P2P con tarjeta.
Última actualización: julio de 2026.
En resumen
- No existe una prohibición directa. Las personas físicas pueden comprar y vender criptomonedas con sus propios fondos.
- La tasa general es del 23%. Incluye un 18% de IRPF y un 5% de tasa militar. No hay agente retenedor.
- Los movimientos con tarjeta no son invisibles. Los datos sobre grandes volúmenes de transferencias P2P pueden llegar al Servicio Estatal de Impuestos.
- Sin documentos, el riesgo es mayor. La autoridad fiscal puede considerar como ingreso la totalidad del importe recibido, no la diferencia entre compra y venta.
- La tasa preferencial del 5% no está en vigor. Está prevista en un proyecto de ley que aún no ha sido aprobado.
¿Es legal el arbitraje P2P en Ucrania?
Sí, el arbitraje P2P con fondos propios no está prohibido. La legislación ucraniana no contiene ninguna norma que prohíba a las personas físicas comprar y vender criptomonedas entre sí para obtener ganancias de las diferencias de cotización.
El arbitraje P2P consiste en obtener ganancias de las diferencias de cotización entre plataformas P2P o entre el mercado P2P y el mercado de exchange. El trader compra criptomonedas más baratas a una contraparte y las vende más caras a otra. Esta actividad no está prohibida en Ucrania, pero los ingresos obtenidos deben declararse y tributar conforme a las reglas generales.
Las criptomonedas, en general, no están prohibidas en Ucrania, pero el régimen especial todavía no ha entrado en funcionamiento. La Ley «Sobre Activos Virtuales» n.º 2074-IX fue aprobada en 2022, pero no ha entrado en vigor. El estado oficial del documento se publica en el portal de la Rada Suprema.
La ausencia de una ley especial vigente no hace ilegales las operaciones con criptomonedas. Al mismo tiempo, no exime los ingresos obtenidos de las normas generales de tributación. El contexto más amplio se explica en el artículo sobre el estatus legal de las criptomonedas en Ucrania.
La calificación exacta de la actividad depende de su regularidad, volumen y naturaleza de las operaciones. En una situación concreta puede surgir la cuestión de si una persona actúa como particular o desarrolla una actividad empresarial sistemática. No es posible determinarlo a distancia. Si el arbitraje se ha convertido en su ingreso habitual, consulte a un asesor fiscal.
Este material se refiere al arbitraje con fondos propios. Si el dinero de terceros pasa por sus tarjetas a cambio de una remuneración, se trata de una situación diferente. No se base en las explicaciones expuestas aquí y consulte a un abogado.
Cuánto impuesto paga un operador de arbitraje P2P
Según las normas generales, la tasa es del 23%: un 18% de IRPF y un 5% de tasa militar. A julio de 2026, no existe una tasa especial para el arbitraje P2P ni para las criptomonedas.
El Servicio Estatal de Impuestos expuso este enfoque sobre las operaciones que generan ingresos con criptomonedas en la consulta tributaria individual n.º 4217/ІПК/99-00-24-03-03 del 05.08.2025. Su contenido se analiza en un material de la Cámara de Comercio Americana.
La regla de gravar únicamente el beneficio neto anual no está vigente. Es una disposición del proyecto de ley n.º 10225-д, no una norma en vigor. Por tanto, no se pueden deducir automáticamente todos los gastos ni aplicar a la diferencia el futuro régimen previsto en el proyecto de ley.
No hay agente retenedor
El exchange, la plataforma P2P o la contraparte no retienen el impuesto en su lugar. La persona física debe presentar por sí misma la declaración de patrimonio e ingresos y pagar las obligaciones determinadas.
La declaración debe presentarse antes del 1 de mayo del año siguiente al ejercicio fiscal correspondiente. El impuesto debe pagarse antes del 1 de agosto. La secuencia de acciones se explica en el material sobre cómo declarar ingresos por criptomonedas.
El error más costoso es no tener documentos
Si no puede confirmar documentalmente el coste de adquisición de las criptomonedas, la autoridad fiscal puede considerar la totalidad del importe recibido como ingreso sujeto a impuestos. En ese caso, el cálculo se aplicará a los ingresos recibidos, no solo a la diferencia entre compra y venta.
Para un operador de arbitraje, este es un riesgo crítico. Esta actividad suele implicar un volumen considerable con una diferencia relativamente pequeña entre el precio de compra y el de venta. Por las cuentas puede pasar mucho más dinero que la ganancia real.
Si no existen documentos sobre la compra, resulta difícil confirmar el coste de las operaciones. La posible obligación tributaria podría entonces superar las ganancias obtenidas con el arbitraje.
Conserve la fecha, la cotización, el importe, la comisión, la plataforma y los datos de la contraparte de cada operación. Un extracto bancario, por sí solo, no siempre explica por qué se recibió el dinero. También se necesitan confirmaciones de la operación de la plataforma P2P.
El riesgo real no es penal, sino el movimiento de tarjetas
Los problemas de un operador de arbitraje suelen comenzar con el banco o la autoridad fiscal, no con la policía. La legalidad de una operación no significa que los movimientos de tarjetas queden sin revisión.
Qué ocurre con un gran volumen P2P
El Banco Nacional de Ucrania transmite al Servicio Estatal de Impuestos datos sobre grandes volúmenes de transferencias P2P con tarjeta realizadas por personas físicas. La autoridad fiscal puede pedir que explique el origen del dinero y presente documentos justificativos.
Si no hay explicaciones ni documentos, los ingresos pueden reclasificarse como renta sujeta a impuestos. Las consecuencias son liquidaciones adicionales de IRPF, tasa militar y sanciones. La práctica judicial puede respaldar dichas liquidaciones adicionales. Un ejemplo se analiza en una publicación sobre multas por transferencias P2P con tarjeta.
El problema suele detectarse no durante la operación, sino más tarde. La persona recibe una solicitud e intenta reconstruir el historial de operaciones. Es posible que algunas plataformas ya no muestren datos antiguos, mientras que el extracto bancario solo refleje una transferencia entre tarjetas.
Por ello, el registro debe llevarse durante la actividad, no después de recibir una solicitud. Los documentos deben vincular el ingreso bancario con una compra o venta concreta de criptomonedas.
Por qué un banco puede restringir una tarjeta
Los bancos aplican restricciones antifraude a las transferencias salientes con tarjeta de personas físicas. Analizan la naturaleza, frecuencia y origen de las operaciones como parte de las medidas contra el «uso de mulas financieras».
Debido a un volumen inusual, el banco puede restringir determinadas operaciones, solicitar documentos o bloquear la tarjeta. Esto puede ocurrir incluso con fondos propios si la naturaleza de las transferencias requiere una comprobación adicional.
MW Exchange recibe consultas de personas que buscan otra forma de cambio tras tener problemas con el volumen P2P en tarjetas. Esto no significa que el servicio de cambio elimine las obligaciones fiscales. Su diferencia práctica consiste en otro mecanismo de operación y en los documentos justificativos.
Por qué no se indica aquí un límite concreto
En internet se publican límites mensuales concretos para las transferencias P2P. Deliberadamente no los indicamos: las fuentes públicas mencionan valores distintos y no ha sido posible confirmar una cifra única y vigente en el sitio oficial del Banco Nacional de Ucrania.
Compruebe las restricciones vigentes en bank.gov.ua y directamente con su banco. Las condiciones pueden variar entre bancos y cambiar con el tiempo.
Tampoco explicamos cómo fraccionar transferencias, ocultar movimientos o eludir la supervisión. Estas acciones no eliminan el riesgo fiscal. El enfoque transparente consiste en llevar registros, conservar documentos y declarar los ingresos.
Conclusión principal: legal no significa invisible. El arbitraje P2P no está prohibido, pero los movimientos no declarados en tarjetas pueden provocar una solicitud del Servicio Estatal de Impuestos y liquidaciones fiscales adicionales.
Mitos sobre el arbitraje P2P
Los mitos más peligrosos infunden un temor injustificado a la responsabilidad penal o niegan el riesgo fiscal real.
| Mito | Realidad a julio de 2026 | Fuente |
|---|---|---|
| «El arbitraje P2P es ilegal, es un delito penal» | No existe una prohibición directa. La compra y venta de criptomonedas entre personas físicas con fondos propios no está tipificada como delito | Ausencia de una norma prohibitiva |
| «No hay impuesto porque no existe una ley sobre criptomonedas» | La ausencia de una ley especial no elimina las normas generales: 18% de IRPF y 5% de tasa militar | Consulta del Servicio Estatal de Impuestos n.º 4217/ІПК del 05.08.2025 |
| «Desde 2026 está vigente una tasa preferencial del 5%» | La tasa del 5% figura en el proyecto de ley n.º 10225-д. Solo pasó la primera lectura el 03.09.2025. La tasa general vigente es del 23% | Ficha del proyecto de ley n.º 10225-д |
| «El intercambio de criptomonedas por criptomonedas dentro de una cadena no tributa» | Esta exención está prevista en un proyecto de ley, no en la legislación vigente. Actualmente no existe una excepción especial | Ficha del proyecto de ley n.º 10225-д |
| «La autoridad fiscal no ve las transferencias P2P con tarjeta» | El Banco Nacional de Ucrania transmite al Servicio Estatal de Impuestos datos sobre grandes volúmenes de transferencias. La autoridad fiscal puede pedir explicaciones y liquidar obligaciones adicionales | Análisis de la práctica de liquidaciones adicionales |
| «El exchange retendrá el impuesto automáticamente» | No existe agente retenedor para los ingresos P2P. La persona física debe declarar los ingresos y pagar el impuesto | Consulta del Servicio Estatal de Impuestos n.º 4217/ІПК |
El mito de la ilegalidad empuja a las personas a ocultar una actividad que, por sí misma, no está prohibida. Los mitos sobre la inexistencia de impuestos generan el problema contrario: la persona no declara los ingresos ni conserva documentos.
La peor combinación es temer la responsabilidad penal e ignorar las obligaciones fiscales. La protección práctica no empieza con esquemas, sino con un registro completo de las operaciones.
Qué ha cambiado desde 2025
La situación legal del arbitraje P2P no ha cambiado. Sigue sin estar prohibido, y los ingresos obtenidos continúan tributando conforme a las reglas generales.
Han cambiado las expectativas sobre el proyecto de ley n.º 10225-д:
- 24.04.2025 — se registró el proyecto de ley.
- 03.09.2025 — fue respaldado en primera lectura con 246 votos, según informó Forbes.
- 23.02.2026 — se esperaba su aprobación en marzo de 2026, escribió Forbes.
- Julio de 2026 — el proyecto de ley todavía se está preparando para la segunda lectura.
Para el operador de arbitraje, la consecuencia es simple: no existe una tasa preferencial del 5%. Tampoco está vigente la exención para los intercambios de criptomonedas por criptomonedas. Son disposiciones de un proyecto de ley no aprobado, no una base para el cálculo fiscal actual.
Cómo operar con P2P de forma transparente
Operar de forma transparente comienza con el registro de cada operación y la conservación de documentos. Ocultar movimientos no sustituye la declaración.
- Lleve un registro de cada operación. Anote la fecha, la cotización, el importe, la comisión, la plataforma y la contraparte. Hágalo inmediatamente después de la operación, no al final del año.
- Conserve los extractos bancarios y las confirmaciones de la plataforma P2P. Juntos deben mostrar el movimiento del dinero y la operación correspondiente con criptomonedas. Exporte periódicamente el historial mientras siga disponible.
- No mezcle el volumen de arbitraje con transferencias personales. El salario, la ayuda de familiares y las operaciones P2P en una misma cuenta dificultan explicar el origen de cada ingreso.
- No haga pasar fondos de terceros por sus cuentas. Esta actividad va más allá del arbitraje con dinero propio. Para evaluar sus consecuencias, consulte a un abogado.
- Presente la declaración y pague el impuesto dentro de los plazos establecidos. No espere una solicitud del Servicio Estatal de Impuestos. Si hay muchas operaciones o su calificación no está clara, recurra a un asesor fiscal.
- Para importes elevados, compare distintos canales de cambio. Primero, averigüe en qué se diferencia P2P de un servicio de cambio, y lea también cómo vender criptomonedas. Evalúe no solo la cotización, sino también los documentos que recibirá tras la operación.
MW Exchange tiene un interés comercial en que los clientes utilicen su servicio de cambio. Por eso, el límite de esta recomendación debe expresarse claramente: cambiar mediante el servicio no reduce el impuesto ni oculta la operación.
La ventaja práctica consiste en una operación documentada en lugar de una serie de transferencias con tarjeta que después deben vincularse manualmente. Si no necesita este formato, elija otro canal y conserve adecuadamente sus documentos.
Preguntas frecuentes
¿Es legal el arbitraje P2P de criptomonedas en Ucrania?
Sí. Ninguna norma de la legislación ucraniana prohíbe a las personas físicas comprar y vender criptomonedas con fondos propios para obtener ganancias de las diferencias de cotización. Sin embargo, los ingresos de esta actividad tributan conforme a las reglas generales. Deben declararse por cuenta propia. Si las operaciones se han convertido en una actividad sistemática, su calificación concreta debe consultarse con un asesor fiscal.
¿Cuánto impuesto se debe pagar por el arbitraje P2P?
A julio de 2026, la tasa general es del 23%: un 18% de IRPF y un 5% de tasa militar. No existe un régimen especial para criptomonedas ni para el arbitraje P2P. La tasa preferencial del 5%, mencionada en otros materiales, está prevista en el proyecto de ley n.º 10225-д. Aún no ha sido aprobado, por lo que esta tasa no puede aplicarse.
¿Tributa todo el volumen o solo la ganancia?
Si no puede confirmar documentalmente el coste de adquisición de las criptomonedas, la autoridad fiscal puede considerar la totalidad del importe recibido como ingreso sujeto a impuestos. Para un operador de arbitraje con un gran volumen y una diferencia pequeña entre compra y venta, este es un riesgo crítico. Conserve extractos bancarios, historial de operaciones, cotizaciones, comisiones y otras confirmaciones de cada operación.
¿Por qué un banco puede bloquear una tarjeta por transferencias P2P?
Los bancos aplican restricciones antifraude a las transferencias salientes con tarjeta de personas físicas como parte de las medidas contra el «uso de mulas financieras». Un volumen inusual puede provocar una solicitud de documentos, restricciones de operaciones o el bloqueo de la tarjeta. Las condiciones concretas varían entre bancos y cambian con el tiempo. Compruebe la información actualizada con su banco y en el sitio oficial del Banco Nacional de Ucrania.
¿La autoridad fiscal ve mis transferencias P2P?
El Banco Nacional de Ucrania transmite al Servicio Estatal de Impuestos datos sobre grandes volúmenes de transferencias P2P con tarjeta. La autoridad fiscal puede pedir que explique el origen del dinero y presente documentos. Si no existe una explicación adecuada, los ingresos pueden reclasificarse como renta sujeta a impuestos, con liquidaciones adicionales de IRPF, tasa militar y sanciones.
¿Está exento de impuestos el intercambio de criptomonedas por criptomonedas dentro de una cadena de arbitraje?
No, no existe una exención especial vigente para estas operaciones. Está prevista en el proyecto de ley n.º 10225-д, que a julio de 2026 no ha sido aprobado. Por tanto, no se puede basar el cálculo fiscal en una norma futura. Si su estrategia de arbitraje incluye varios tipos de intercambio, consulte a un asesor fiscal para una evaluación individual.
Esta es información general y no constituye asesoramiento jurídico ni fiscal. El material describe el régimen vigente a julio de 2026 y no tiene en cuenta sus volúmenes, estatus, origen de fondos ni banco. Consulte las cuestiones sobre transferencias y bloqueos con su banco y en el sitio del Banco Nacional de Ucrania, y las cuestiones fiscales con un asesor fiscal.
Conclusión
- El arbitraje P2P con fondos propios no está prohibido.
- La tasa general es del 23%, y la propia persona física debe declarar los ingresos.
- Los grandes volúmenes de transferencias P2P con tarjeta pueden llamar la atención del banco y del Servicio Estatal de Impuestos.
Los documentos son los que marcan la diferencia entre ingresos confirmados y movimientos de tarjeta sin explicación. Conserve el historial de operaciones, los extractos y los datos sobre el coste de adquisición inmediatamente después de cada operación.
Si elige otro canal para su próxima operación, revise las condiciones, los documentos y el mecanismo de la operación antes de transferir los fondos. Comprar criptomonedas es más sencillo que reconstruir un historial incompleto de operaciones tras una solicitud del banco o del Servicio Estatal de Impuestos.
